Vad är DeFi-lån? En nybörjarguide till decentraliserade kryptolån

Marknaden för decentraliserad finans (DeFi) har skapat en unik gren av kryptovalutor och blockkedjeteknik där människor kan få tillgång till finansiella tjänster som i den traditionella världen. Numera kan investerare till och med få tillgång till kryptolåntjänster som utlåning och upplåning.

DeFi-utlåning låter investerare som behöver extra krypto för handel eller investeringar få tillfällig tillgång till det från DeFi-utlåningsprotokoll och betala tillbaka med ränta. Den här artikeln går igenom DeFi-utlåning och hur det fungerar i detalj. Nu sätter vi igång. 

Vad är DeFi-utlåning?

Utlåning och upplåning är en stor del av vårt ekonomiska liv. Oavsett om vi gör det direkt eller indirekt lånar vi alla ut pengar och lånar av andra på ett eller annat sätt. Samma sak gäller i kryptovärlden, där människor kan låna ut sina kryptotillgångar till låntagare som behöver extra medel för handel eller investeringar. 

Precis som i den vanliga världen är de här kryptolåntagarna villiga att betala tillbaka sina lån med ränta, och det är genom den som långivarna tjänar extra pengar. 

Den stora skillnaden mellan de två världarna är dock att upplåning och utlåning i kryptovärlden inte kontrolleras av banker eller andra centraliserade system. Allt sker via DeFi-utlåningsplattformar, som är decentraliserade. 

Hur fungerar DeFi-utlåning?

Med ökat intresse för DeFi-utlåning är det ingen överraskning att över 20 miljarder dollar för närvarande är låsta i DeFi-protokoll som Compound, Aave, UniSwap och MakerDAO. Men hur fungerar den här typen av utlåning?

Som redan konstaterats är DeFi-utlåning decentraliserad. I stället för att banker och andra finansiella institutioner styr vad som händer sker allt i DeFi-utlåningspooler. Det är transparenta, tillståndsfria finansiella tjänstesystem med öppen källkod som är byggda på blockkedjan. 

Inom de här systemen låser långivare sina tokens för att lånas ut till låntagare under bestämda perioder. Låntagarna betalar sedan tillbaka med ränta. Om du till exempel har extra Solana (SOL) eller Ethereum (ETH) kan du skicka dem till en DeFi-utlåningsplattform för att tjäna passiv inkomst i stället för att låta dem ligga i din kryptoplånbok.

Upplåning och utlåning är dock strukturerat i ett peer-to-peer-format (P2P), där långivaren fungerar som en bank som ger lån till låntagare. Individer kan enkelt låna ut sina tillgångar till andra direkt i DeFi-utlåningspooler för att säkerställa snabb utlåning.

Utlåningen styrs av smarta kontrakt, som automatiserar hela processen och eliminerar mellanhänder och stränga finansiella kontroller som kreditbetyg och annan bakgrundsinformation som krävs i den traditionella finansvärlden.

På samma sätt är säkerheten som används vid DeFi-utlåning kryptovaluta. Låntagare kan använda andra tokens med högre värde än den token de vill låna som säkerhet. Ibland kan det vara 1,5 eller 3 gånger lånets värde. 

Fördelar med DeFi-utlåning 

Du kanske undrar varför människor tar kryptolån som är värda mindre än deras säkerhet. Varför få mindre medel med mer pengar? Låt oss titta på några fördelar med DeFi-lån nedan. 

Potentiella vinster

Vissa investerare tar kryptolån i hopp om att deras kryptotillgångar ska stiga i värde över tid. I stället för att spendera det coin de har i dag använder de det som säkerhet för att få mer och diversifiera sina investeringar. 

Den potentiella ökningen från deras säkerhet och det investerade lånet räcker tillsammans för att betala tillbaka lånet och hjälpa dem att tjäna mer pengar.

Handel med hävstång 

Vissa investerare lånar också krypto för att använda medlen som hävstång för olika handelspositioner på avancerade finansmarknader. Du kan till exempel ta kryptolån för terminer eller handel med hävstång. 

Långfristiga lån

En annan fördel med DeFi-lån är att det inte finns några tidsgränser för att betala tillbaka lånade medel. Så länge värdet på din säkerhet förblir högre än det lånade beloppet kan lånet löpa så länge som möjligt. 

Risker med DeFi-utlåning 

Som vid alla andra typer av investeringar är DeFi-utlåning inte riskfri. Här är några fallgropar att tänka på:

DeFi-likvidation 

Helst krävs en säkerhet för att få tillgång till DeFi-lån, och dess värde bör vara högre än värdet på det begärda lånet. Tanken är att skydda mot den volatilitet på marknaden som kan uppstå, eftersom det extra beloppet kan täcka prisfall.

Om säkerhetens värde faller under ett förutbestämt belopp eller lånets ursprungliga värde likviderar det smarta kontraktet dock automatiskt säkerheten. Det kallas DeFi-likvidation. Det innebär helt enkelt att din säkerhets värde minskar, vilket ökar ditt lånebelopp. Du kan därför behöva sätta in mer krypto för att möta det aktuella värdet. 

Instabilitet i nätverket

Blockkedjor och DeFi-plattformar drabbas ibland av nätverksfel. Den oväntade instabiliteten kan bero på nätverksuppgraderingar eller andra strukturella förändringar som kan leda till ökad riskexponering för investerare. Ibland kan även smarta kontrakt få fel. 

Säkerhetsintrång 

DeFi-pooler eller -protokoll kan också drabbas av säkerhetshack eller andra former av attacker som kan leda till förlust av medel. Därför är det avgörande att ansluta sig till välrenommerade och säkra DeFi-plattformar. 

Slutsats 

Det decentraliserade finansiella systemet har skapat ett effektivt sätt för investerare att få tillgång till kryptolån via DeFi-utlåning och -upplåning. Systemet ger tillgång till omedelbara kryptolån utan kreditkontroll. 

DeFi-utlåning har dock risker som likvidation och säkerhetsintrång. Se till att du gör ordentlig research och närmar dig DeFi-utlåning med försiktighet. 

Bygg ditt eget DeFi-utlåningsprotokoll med Zypto 

Om du vill bygga ett eget DeFi-utlåningsprotokoll eller skala ett befintligt kan du använda Zyptos skräddarsydda utvecklingstjänster för Web3 för att förverkliga ditt projekt. Besök Zyptos webbplats för att läsa mer.