Mitä on DeFi-lainaus? Aloittelijan opas hajautettuihin kryptolainoihin

Hajautetun rahoituksen (DeFi) markkina on luonut oman haaransa kryptovaluutoille ja lohkoketjuteknologialle, jossa ihmiset pääsevät käsiksi rahoituspalveluihin samaan tapaan kuin perinteisessä maailmassa. Nykyään sijoittajat voivat käyttää jopa kryptolainapalveluja, kuten lainaamista ja lainanottoa.

DeFi-lainaus antaa sijoittajille, jotka tarvitsevat ylimääräistä kryptoa kaupankäyntiin tai sijoittamiseen, mahdollisuuden hankkia sitä väliaikaisesti DeFi-lainausprotokollista ja maksaa takaisin korkoineen. Tässä artikkelissa käsitellään DeFi-lainausta ja sen toimintaa yksityiskohtaisesti. Aloitetaan. 

What is DeFi Lending?

Lainaaminen ja lainanotto ovat merkittävä osa talouttamme. Teemme sitä suoraan tai välillisesti, mutta jokainen meistä lainaa rahaa ja ottaa lainaa muilta ihmisiltä jollain tavalla. Sama pätee kryptovaluuttamaailmassa, jossa ihmiset voivat lainata kryptovarojaan lainanottajille, jotka tarvitsevat lisärahoitusta kaupankäyntiin tai sijoittamiseen. 

Kuten tavallisessa maailmassa, nämä kryptolainaajat ovat valmiita maksamaan lainansa takaisin korkoineen, minkä ansiosta lainanantajat tienaavat lisärahaa. 

Suurin ero näiden kahden maailman välillä on kuitenkin se, että lainanotto ja lainaaminen kryptomaailmassa eivät ole pankkien tai muiden keskitettyjen järjestelmien hallinnassa. Kaikki tapahtuu DeFi-lainausalustojen kautta, jotka ovat hajautettuja. 

Miten DeFi-lainaus toimii?

Kun kiinnostus DeFi-lainausta kohtaan on kasvanut, ei ole yllätys, että yli 20 miljardia dollaria on tällä hetkellä lukittuna DeFi-protokolliin, kuten Compound, Aave, UniSwap ja MakerDAO. Mutta miten tällainen lainaus toimii?

Kuten jo todettiin, DeFi-lainaus on hajautettua. Sen sijaan, että pankit ja muut rahoituslaitokset hallitsisivat tapahtumia, kaikki tapahtuu DeFi-lainauspooleissa. Nämä ovat läpinäkyviä, luvattomia ja avoimen lähdekoodin rahoituspalvelujärjestelmiä, jotka on rakennettu lohkoketjulle. 

Näissä järjestelmissä lainanantajat lukitsevat tokeninsa, jotka annetaan lainanottajille tietyksi ajaksi. Lainanottajat maksavat sitten takaisin korkoineen. Jos sinulla on esimerkiksi ylimääräistä Solanaa (SOL) tai Ethereumia (ETH), voit lähettää sen DeFi-lainausalustalle ansaitaksesi passiivista tuloa sen sijaan, että pitäisit sen kryptolompakossasi.

Lainanotto- ja lainausprosessi on kuitenkin rakennettu vertaisverkkomuotoon (P2P), jonka avulla lainanantaja voi toimia kuin pankki, joka myöntää lainoja lainanottajille. Yksityishenkilöt voivat helposti lainata varojaan suoraan muille DeFi-lainauspooleissa nopean jakelun varmistamiseksi.

Jakelua ohjaavat älykkäät sopimukset, jotka automatisoivat koko prosessin ja poistavat välikädet sekä tiukat rahoitustarkastukset, kuten luottotiedot ja muut perinteisessä rahoitusmaailmassa vaadittavat taustatiedot.

Vastaavasti DeFi-lainauksessa käytetty vakuus on kryptovaluuttaa. Lainanottajat voivat käyttää vakuutena muita tokeneita, joiden arvo on suurempi kuin lainattavan tokenin. Joskus se voi olla 1,5 tai 3 kertaa lainan arvo. 

DeFi-lainauksen edut 

Saatat ihmetellä, miksi ihmiset ottavat kryptolainoja, joiden arvo on pienempi kuin heidän vakuutensa. Miksi saada vähemmän varoja enemmällä rahalla? Katsotaanpa alla joitain DeFi-lainojen etuja. 

Mahdolliset tuotot

Jotkut sijoittajat ottavat kryptolainoja siinä toivossa, että heidän kryptovaransa arvo nousee ajan myötä. Sen sijaan, että he käyttäisivät nykyistä kolikkoaan, he käyttävät sitä vakuutena saadakseen lisää varoja sijoitustensa hajauttamiseen. 

Vakuuden ja sijoitetun lainan mahdollinen arvonnousu yhdessä riittää lainan takaisinmaksuun ja auttaa heitä tienaamaan lisää rahaa.

Leveraged Trading 

Lisäksi jotkut sijoittajat ottavat kryptolainaa käyttääkseen varoja vipuvaikutuksena erilaisissa kaupankäyntipositioissa kehittyneillä rahoitusmarkkinoilla. Voit esimerkiksi ottaa kryptolainoja futuureihin tai vivutettuun kaupankäyntiin. 

Pitkäaikaiset lainat

Toinen DeFi-lainojen etu on se, ettei lainattujen varojen palauttamiselle ole aikarajaa. Niin kauan kuin vakuutesi arvo pysyy lainatun summan arvoa korkeampana, laina voi pysyä käynnissä niin pitkään kuin mahdollista. 

DeFi-lainaukseen liittyvät riskit 

Kuten kaikkeen muuhunkin sijoittamiseen, myös DeFi-lainaukseen liittyy riskejä. Tässä muutamia huomioitavia sudenkuoppia:

DeFi Liquidation 

Vakuutta vaaditaan yleensä DeFi-lainojen saamiseksi, ja sen arvon tulisi olla suurempi kuin haetun lainan. Tarkoituksena on suojautua mahdolliselta markkinoiden volatiliteetilta, jolloin ylimääräinen summa voi kattaa hintojen laskuja.

Jos vakuuden arvo kuitenkin laskee ennalta määrätyn summan tai lainan alkuperäisen arvon alle, älykäs sopimus likvidoi vakuuden automaattisesti. Tätä kutsutaan DeFi-likvidaatioksi. Se tarkoittaa yksinkertaisesti, että vakuutesi arvo laskee, mikä kasvattaa lainasummaasi. Sinun voi siis olla tarpeen tallettaa lisää kryptoa nykyisen arvon säilyttämiseksi. 

Verkon epävakaus

Lohkoketjut ja DeFi-alustat kohtaavat toisinaan verkkohäiriöitä. Odottamaton epävakaus voi johtua verkkopäivityksistä tai muista rakenteellisista muutoksista, jotka voivat lisätä sijoittajien riskialttiutta. Joskus myös älykkäissä sopimuksissa voi esiintyä häiriöitä. 

Security Breaches 

DeFi-poolit tai -protokollat voivat myös kohdata tietoturvahyökkäyksiä tai muita hyökkäyksen muotoja, jotka voivat johtaa varojen menetykseen. Siksi on tärkeää liittyä maineikkaisiin ja turvallisiin DeFi-alustoihin. 

Conclusion 

Hajautettu rahoitusjärjestelmä on luonut tehokkaan tavan sijoittajille päästä käsiksi kryptolainoihin DeFi-lainauksen ja lainanoton kautta. Järjestelmä mahdollistaa pääsyn välittömiin kryptolainoihin ilman luottotietojen tarkistusta. 

DeFi-lainaukseen liittyy kuitenkin riskejä, kuten likvidaatio ja tietoturvaloukkaukset. Varmista, että tutkit asiaa kunnolla ja lähestyt DeFi-lainausta varoen. 

Rakenna DeFi-lainausprotokollasi Zypton kanssa 

Jos haluat rakentaa oman DeFi-lainausprotokollasi tai skaalata olemassa olevaa, voit hyödyntää Zypton räätälöityjä Web3-kehityspalveluita tuodaksesi projektisi todeksi. Käy Zypton verkkosivustolla saadaksesi lisätietoja.